截至目前，已有近20家國內上市車企披露了今年上半年財報或預告，其中呈現出一系列新特點、新格局、新趨勢。
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“今年上半年，汽車行業較為突出的特點是‘卷’字當頭，并在很大程度上影響著車企的業績。”中國市場學會（汽車）營銷專家委員會秘書長薛旭向《中國汽車報》記者表示，“卷”也是貫穿今年上半年汽車行業的主旋律，從卷產品、卷技術、卷價格到卷產業鏈及供應鏈，以及內卷激烈的同時加速外卷。同時，產業轉型、價格大戰、需求透支等推動著競爭進一步加劇。
頭部競爭激烈 差距拉大
從車企已發布的財報看，在極度“內卷”的背景下，盈利情況“貧富”差距加大成為主要特征。
長城汽車披露的2023年上半年度業績預告顯示，預計上半年歸屬于上市公司股東的凈利潤為11.5億～15.5億元，同比減少40.5億～44.5億元，同比下降72.32％～79.47％。歸屬于上市公司股東的扣非凈利潤為6億～8.5億元，同比減少12.1億～14.59億元，同比下降58.71％至70.86％。
“業績波動主要由于公司深化向新能源及智能化轉型，產品結構調整等原因。”長城汽車方面解釋，這也是基于2023年新產品上市，加大品牌及渠道建設投入，同時堅持在新能源及智能化領域的研發投入，以及匯率收益減少所致。
“應該看到，在‘卷’風盛行的市場，長城汽車在加速轉型，積極應對變化，特別是在出口方面保持良好勢頭。”成都新能源汽車產業推廣應用促進會秘書長范永軍接受《中國汽車報》記者采訪時分析，盡管上半年增收不增利，但只要長城汽車堅定轉型加快調整，下半年就會出現新機遇。
在國內銷量上，長城汽車今年6月銷量為10.5萬輛，同比增長3.73％；今年上半年累計銷量為51.92萬輛，同比增加0.14％。其中，新能源車銷量為2.67萬輛，同比增加110.32％；上半年累計銷量為9.32萬輛，同比增長46.6％；上半年新能源車滲透率為17.95％。
在出口市場，較早布局出口業務的長城汽車更是凸顯優勢，出口銷量有較大幅度增長。今年6月，長城汽車的海外銷量為2.5萬輛，同比增長85.93％；上半年海外累計銷售12.39萬輛，同比增長97.27％。在長城汽車整體銷量之中，海外銷量占比已經達到了23.86％。
“長城汽車上半年的匯率收益同比減少，也是長城汽車非經營性損益預減的主要原因，但這一問題是行業共性問題。”薛旭認為，隨著出口布局的擴大，匯率風險已經成為所有自主品牌要面對的挑戰之一，迫切需要多方面協同有效破解。
上半年，無論從營收、利潤還是銷量，在新能源汽車賽道上持續加速的比亞迪或將成為最大贏家。1～6月，比亞迪歸屬于上市公司股東的凈利潤為105億～117億元，同比上漲192.05％至225.43％，扣除非經常性損益后的凈利潤為93億～103億元，較上年同期上升206.99％至240％。其中，比亞迪凈利潤不僅比其他已發布同期財報的國內車企盈利者的利潤之和還要多，而且也超過了其自身2022年前三個季度凈利潤的總和。
“其實今年上半年車企面臨的挑戰依然不少。”范永軍說，一方面，上半年汽車市場競爭進入了一個嶄新階段，特點是國內汽車市場上自主、合資和外資品牌多方角逐空前激烈，品牌與車型的豐富與產品進化加速提高了競爭門檻，而且市場消費理念也在發生變化，消費者更加注重車型的品質、體驗感和科技屬性，由此對于車企的設計水平和品控能力帶來挑戰，而產品銷量則是車企營收利潤的主要來源；另一方面，汽車能源變革進一步提速，從國家到地方一系列產業和市場等相關政策都在大力支持新能源汽車發展，燃油車銷量下滑而新能源汽車銷量持續增長，無疑使比亞迪這樣的車企從中受益。
價格戰加劇虧損
與往年不同的是，今年年初由特斯拉引發的車市價格戰波及面之廣、對車企影響程度之深都是較為罕見的。特別是一些轉型較慢、本身承受壓力較大的車企，遭遇價格戰后更是難有還手之力。北汽藍谷、賽力斯、海馬汽車、眾泰汽車等表現各不相同，上半年在價格戰重壓之下依然未能扭虧。
北汽藍谷業績預告顯示，今年上半年，北汽藍谷預計實現歸屬于上市公司股東的凈利潤為虧損18億～21億元，上年同期凈利潤虧損21.81億元。“市場競爭進一步加劇，價格不斷下行，擠壓利潤空間是預虧主因。”對此，北汽藍谷方面表示，公司產品仍處于持續爬坡期，規模效應不足，產品成本持續承壓。此外，公司為應對市場競爭，提升產品及品牌競爭力，在技術研發、品牌渠道建設上持續投入，對公司業績產生影響。
在銷量上，北汽藍谷上半年銷售汽車3.5萬輛，同比增長106.9％。目前，北汽藍谷主營的汽車業務包括極狐、BEIJING兩大品牌，今年上半年，極狐汽車銷量僅為8791輛。眼下，北汽藍谷正通過增加經銷網點等方式提升銷量。“今年的首要任務是上量，二季度月銷量穩定在2000輛，三季度還要往上沖臺階。”北汽新能源總經理代康偉表示，極狐將陸續推出7款新品，逐步實現產品策略從競品對標到場景化應用的徹底轉型。
賽力斯業績預告顯示，今年上半年，賽力斯歸屬于母公司所有者的凈利潤為虧損12.5億～13.9億元，同比改善20％～28％，虧損幅度有所收窄；扣非凈利潤為虧損18億～19.3億元，超過去年同期虧損17.14億元的水平。
對于虧損原因，賽力斯方面依然將主因歸咎于價格戰，其認為，第一季度汽車行業的價格戰及促銷導致用戶觀望情緒，用戶對M5智駕版將在第二季度發布的預期，對現有車型的銷售造成一定影響，因此上半年公司銷量未達預期。同時，公司在新能源汽車核心技術領域保持高研發投入，并持續引進研發、技術人才，研發費用較上年同期增加。
今年上半年，眾泰汽車仍然未能扭虧，其業績預告稱，歸屬于上市公司股東的凈利潤為虧損2億～3億元，而上年同期虧損2.77億元。眾泰汽車將虧損原因解釋為，上半年公司汽車整車銷售收入增加，汽車零部件及部門業務調整了產品結構，故收入有所提升。2023年上半年公司整車業務仍在恢復中，銷量規模較小，因此整體業績仍處于虧損狀態。
與眾泰汽車類似，海馬汽車今年上半年歸屬于上市公司股東的凈利潤預計虧損5000萬～7500萬元，上年同期虧損9778萬元，今年上半年虧損略有收窄。海馬汽車方面表示，公司出口戰略持續發力，產品銷量等同比有所增長，歸屬于上市公司股東的凈利潤等同比亦有所減虧。海馬汽車稱，其上半年經營虧損的主要原因，既有公司產品盈利能力尚需提升的問題，也有公司產品銷售規模暫未達預期的緣故。
商用車市場正走出低谷
數據顯示，今年上半年，貨車產銷分別完成174萬輛和174.8萬輛，同比分別增長15.5％和14.8％；客車產銷分別完成22.7萬輛和22.3萬輛，同比分別增長28.9％和24.3％。與市場正在回暖的走勢相似，今年上半年，商用車企業板塊的整體業績狀況好于乘用車企業。
其中，漢馬科技預計上半年虧損，實現歸屬于上市公司股東的凈利潤為虧損8800萬～7100萬元；扣除非經常性損益的凈利潤為虧損4.43億元到4.26億元。盡管同期國內市場商用車產銷同比上升，但漢馬科技認為，市場競爭更加激烈，公司重卡銷量為3290輛，同比下降6.27％，導致營業收入同比下降。面對市場環境壓力，漢馬科技表示，將積極推進各項經營舉措，調整優化組織架構，持續加強應收款項催收力度，力爭實現減少虧損。
與漢馬科技情況近似的，還有安凱客車與亞星客車。據各自預告，安凱客車上半年歸屬于上市公司股東的凈利潤虧損6000萬～7000萬元。亞星客車上半年實現歸屬于母公司所有者的凈利潤為虧損6000萬～4000萬元。這兩家企業的同比虧損均減少。
商用車企業持續虧損，與市場不無關系。“近年來，商用車市場持續低迷，車企盈利能力也受到較大影響。”全聯車商投資管理（北京）有限公司總裁曹鶴認為，一方面，是出行方式改變帶來影響，如近年來乘坐飛機、自駕出行者增多，中長途客運車輛需求明顯減少；另一方面，前幾年商用車銷量較好的時候，已經透支了部分需求，逐漸回暖需要時間。
與此同時，也有幾家商用車企業上半年實現盈利。福田汽車上半年的凈利潤和增幅均位于商用車前列。今年上半年，福田汽車預計凈利潤為5.8億元，同比增長166％左右；預計扣除非經常性損益的凈利潤約為3.91億元，同比增加435％左右。“業務結構進一步優化，盈利大幅提升是主因。”福田汽車方面同時表示，采埃孚福田、福康后處理等合營及聯營企業利潤同比上漲，拉動其主營業務利潤同比大幅上升。
與福田汽車類似，宇通客車、中國重汽、一汽解放等商用車企業上半年都實現了利潤同比增長。其中，宇通客車實現歸屬于上市公司股東的凈利潤4.7億元，同比實現扭虧為盈。中國重汽和一汽解放同樣預計其今年上半年凈利將大幅增長。其中，中國重汽預計其上半年凈利潤為4.65億～5.29億元，同比增長45％～65％；一汽解放預計其上半年凈利潤為3.8億～4.2億元，同比增長123.33％至146.84％。
在國民經濟復蘇的大背景下，對于商用車的需求必然會出現新的增長。在中國汽車流通協會商用車專委會秘書長鐘渭平看來，下半年，商用車行業呈現5個“好”：一是出口市場預計好于國內市場；二是二手車市場好于新車市場；三是新能源車市場好于傳統燃油車市場；四是輕微卡市場好于中重卡市場；五是客車市場好于卡車市場。今年全年，國內商用車市場總量預計在400萬輛左右，其中有機遇也有挑戰，筑牢實力才能應對挑戰抓住機遇，實現盈利和向上。
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